مؤخرًا كنت على اطلاع بمجال الاستثمار وكيفية الولوج به، ولكن صادفني مفهوم قد يكون جديد على مسامعي وهو صندوق الاستثمار investment fund، اطلعت على أكثر من مصدر يتناول هذا المفهوم، ولكن ما زال ضبابيًا بالنسبة لي،
لِذا لجأت إليكم للتعرف على هذا المفهوم بلغة مبسطة، وهل يمكن أن نحقق الاستفادة المرجوة منه؟
يمكن وصف صندوق الاستثمار بأنه عبارة عن أن عدد من المستثمرين الأفراد يقومون بدفع وتجميع رأس مال؛ ليستخدم فيما بعد في استثمار الجماعي سواء في الأسهم أوالسندات. بمعنى آخر يمكن القول أن صناديق الاستثمار تتكون من العديد من المستثمرين المختلفين، والذين قد يصل عددهم إلى مئات أو آلاف المستثمرين.
يرجع السبب إلى حاجة المرء إلى الصندوق الاسثماري، هو أن الإنسان الذي لا يملك مالًا وفيرًا تكون خيارات الاستثمار الخاصة به محدودة للغاية على عكس لو جمع استثمارته من مجموعة من 10 أشخاص أو أكثر يملك كل منهم مقدار من المال مساوي لما يملكه، أو أكثر، أو حتى أقل، وبالتالي أصبح لديه قدر استثماري أكبر ، مما يمكنه من الاستثمار في مجموعة متنوعة من خيارات الاستثمار. من خلال توزيع المبلغ على عدد أكبر ومتنوع من الاستثمارات.
جدير بالذكر أن كل مستثمر يملك أسهمه الفردية ولكن لا يخوله هذا بإحداث أو اتخاذ قرار بشأن مكان استثمار الأموال في الصندوق. إنما يعود هذا فقط إلى مدير الاستثمار ، هو الذي يقرر متى يتم شراء الأصول، ومتى يتم بيعها، وفي أي مكان يتم وضع الاسثمار وهكذا.
صناديق الاسثمار لها نوعان وهما:
صندوق الاستثمار المفتوح.
صندوق الاستثمار المغلق.
إن الصناديق المفتوحة هي الأكثر شيوعًا لدى المستثمرين. فعدد الأسهم في الصندوق أكثر مرونة إضافة إلى إمكانية إصدار الأسهم واستردادها في أي وقت؛ لتلبية طلب المستثمرين. علاوة على إمكانية شراء الأسهم أو بيعها مباشرة من الصندوق. على عكس الصناديق المغلقة والتي يكون بها عددًا ثابتًا من الأسهم لا يمكن شراؤها أو بيعها إلا في السوق.
ويرجع كون لجوء الكثيرين إلى الاستثمار في هذه الصناديق لعدة أسباب ألا وهي:
بساطة الفكرة ويسرها
إن الأموال هي طريقة الوصول إلى الاستثمارات ببساطة، ونظرًا لكون المستثمر سيحصل على حصة في عدة فئات أصول مختلفة ، فإنها المخاطرة هنا تعتبر لا تذكر مقارنة بشراء الأسهم في شركة أو شركتين؛ لأن أي تغيير في أحد الأسهم يمكن أن يقابله أداء الأسهم الأخرى.
الإدراة بواسطة الخبير
إن فرق المحترفين يقضون جل وقتهم في البحث عن آلاف الاستثمارات، وهذا يجعل إمكانية تحقيق عوائد أعلى بكثير. كما أن هذا يعني أن شخصًا ما يدير استثماراتك تكتيكيًا ، وبالتالي يكون حريصًا على تغييرات في الأوضاع من حين لآخر لحمايتك من خسارة ما.
الخيارات متعددة
عليك أن تقرر الأموال التي ستشتريها بناءً على موقفك من المخاطرة والمدة التي تخطط للاستثمار فيها.
التنوع:
إن الاستثمار في الأموال يعني أن أموالك موزعة على أصول متعددة؛ وهذا سيساعد في توزيع المخاطر وتسهيل العوائد بمرور الوقت.
الاستثمار على المدى الطويل:
عند الاستثمار لمدة 5 سنوات على الأقل – لديك فرصة أفضل للتغلب على التقلبات قصيرة الأجل والاستفادة من عوائد أكبر.
إن الأشخاص الغير قادرين أو لا يمتلكوا الوقت لمراقبة الأسهم الفردية يكون صندوق الاستثمار مهم جدًا لهم.
والمزايا التي يوفرها الاستثمار بهذه الطريقة هي:
توفير مال أتعاب وسطاء شراء الأسهم وبيعها، حيث يتم دفع ثمن الوسيط مرة واحدة فقط وليس آلاف المرات. بعد هذا يكون متاحًا الاستثمار في عدد أكبر من الشركات المختلفة بتكلفة أقل. مما يعني أن المخاطر صارت متفرقة وموزعة على عدة أماكن مما يقلل من احتمالية خسارة الكثير من المالد دفعة واحدة.
إن رغبت في دخول عالم الاستثمار فإن أول ما يمكنك التفكير به هو الاستثمار في أسهم شركة ما أو حتى أسهم عدة شركات مشهورة في مجال البورصة. ولكن كي لا تخسر أموالك في النهاية، عليك انتقاء هذه الأسهم بعناية شديدة للغاية، وتحليل بيانات كل شركة للوصول إلى أفضل الأسهم وهو الأمر الذي يحتاج إلى مجهود هائل وخبرة قد لا تمتلكها خاصة أنك مازلت جديدًا في هذا المجال. ومن هنا جاءت آلية صناديق الاستثمار، وهي خاضعة لمجموعة من الناس قاموا بما يشبه العمل السابق من تحليل بيانات وما إلى ذلك من عمل كبير حتى وفروا لنا أسهم مضمونة بصورة كبيرة ويمكن استخدامها من خلال مجموعة من المستثمرين وتحقيق الربح لكل مستثمر، ولذا تسمى بصناديق الاستثمار المشتركة.
ويمكن تعريف صندوق الاستثمار بصورة أكثر توضيحًا عبر وصفه بكونه أداة مالية تجمع الأصول من المساهمين للاستثمار في الأوراق المالية مثل الأسهم والسندات وأدوات سوق المال والأصول الأخرى. يتم تشغيل الصناديق المشتركة من قبل مديري الأموال المحترفين، الذين يخصصون أصول الصندوق ويحاولون تحقيق مكاسب رأس المال أو الدخل لمستثمري الصندوق. يتم تنظيم محفظة صناديق الاستثمار والمحافظة عليها لتتناسب مع أهداف الاستثمار الواردة في نشرة الإصدار الخاصة به.
وتتيح الصناديق المشتركة للمستثمرين الصغار أو الأفراد الوصول إلى المحافظ المدارة باحتراف من الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى. وبالتالي فإن كل مساهم يساهم بشكل متناسب في أرباح أو خسائر الصندوق.
وبما أن الأمر دقيق جدًا فإن معظم الصناديق المشتركة هي جزء من شركات استثمار أكبر، ويوجد لكل صندوق مدير يُطلق عليه أحيانًا مستشار الاستثمار وهو ملزم قانونًا بالعمل لصالحك ولصالح باقي المستثمرين في الصناديق الاستثمارية.
ولصناديق الاستثمار العديد من المزايا التي جعلتها محط أنظار المستثمرين، منها:
خلط الاستثمارات والأصول داخل الصندوق يقلل مخاطر الخسارة، فتحتوي المحفظة المتنوعة على أوراق مالية ذات رؤوس أموال وصناعات مختلفة وسندات ذات آجال استحقاق. ويمكن أن يؤدي شراء صندوق استثمار مشترك إلى تحقيق التنويع بشكل أرخص وأسرع من شراء الأوراق المالية الفردية.
تسهل صناديق الاستثمار من عملية التداول في البورصات الرئيسية، فيمكن شراء الصناديق المشتركة وبيعها مما يجعلها استثمارات عالية السيولة. وعندما يتعلق الأمر بأنواع معينة من الأصول، مثل الأسهم الأجنبية أو السلع الغريبة، غالبًا ما تكون الصناديق المشتركة هي الطريقة الأكثر جدوى للمستثمرين.
يستخدم مدير الاستثمار المحترف البحث الدقيق والتداول الماهر. لذا فالصندوق الاستثماري هو وسيلة غير مكلفة نسبيًا للمستثمر الصغير للحصول على مدير متفرغ للقيام بالاستثمارات ومراقبتها.
يتمتع المستثمرون بحرية البحث والاختيار من بين المديرين الذين لديهم مجموعة متنوعة من الأساليب والأهداف الإدارية. قد يركز مدير الصندوق على الاستثمار في القيمة، أو الاستثمار في النمو، أو الأسواق المتقدمة، أو الأسواق الناشئة، أو الدخل، أو استثمار الاقتصاد الكلي. ولذا فإن لديك حرية كبيرة للبحث عن أفضل مدير والتعاون معه.
تخضع الصناديق الاستثمارية للوائح الصناعة التي تضمن المساءلة والإنصاف لك كمستثمر.
صندوق الاستثمار هو أداة استثمارية مشتركة أي يشترك فيها أكثر من شخص، بحيث يقومون بجمع المال أو محفظة من الأصول والأسهم، ومن ثمّ بيعها واقتسام الأرباح أو حتى الخسائر بين المشتركين في صندوق الاستثمار.
يلجأ الكثير إلى هذا النوع من الاستثمار لأنه مناسب لمن لا يملكون مبالغ مالية كبيرة، وخاصة إن كانت حالة السوق وظروفه مناسبة فإن هذه الطريقة تعدّ خيارًا أفضل.
ويمكن القول أن الاستثمار بهذه الطريقة يخفف المخاطر المتوقعة أكثر من الاستثمار بشكل فردي وتحقيق فوائد مثل:
وهناك أنواع لصناديق الاستثمار حسب طبيعتها ومنها:
أما أنواع صناديق الاستثمار من حيث طبيعة الأصول فهي عدة أنواع مثل:
تعمل صناديق الاستثمار بشكل قانوني بعد أن يتم التشارك سواء من خلال أفراد أو حتى مؤسسات في المال أو الأسهم أو حتى الذهب والمعادن الثمينة ويكون اختيار أنواع الصناديق حسب المخاطر والعوائد والفوائد فهناك من يختار مخاطر أعلى لتحقيق أرباح أكبر فيستثمر في الأسهم وهكذا...
لا تخلو صناديق الاستثمار من المخاطر لذلك على كل من يرغب في الاستثمار من خلاله أن يكون على دراية بجميع جوانب الموضوع أو أخذ استشارة في هذا المجال.
يسمح الصندوق المشترك للمستثمرين بتجميع الأموال بهدف استثماري مشترك، ثم تستثمر الأموال في فئات الأصول المختلفة بناءً على أهداف المخطط.
أنت كمستثمر ، فإنك تضع أموالك في أصول مالية مثل الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى، يمكنك إما شرائها مباشرة أو استخدام أدوات الاستثمار مثل الصناديق المشتركة.
الصناديق المشتركة لها مزايا معينة على الاستثمارات المباشرة. على سبيل المثال : ربما تفتقر إلى المهارة اللازمة لفهم اتجاهات السوق بنفسك ، أو ليس لديك الوقت لمتابعة السوق عن كثب. تعتبر الصناديق المشتركة بديلاً رائعًا في هذه الحالة حيث يديرها متخصصون في المجال.
وذلك يكون من خلال شركة إدارة الأصول بإجراء هذه الاستثمارات نيابة عن المستثمرين. يختار الفريق الذي يدير صندوقًا مشتركًا الأسهم التي سيتم استثمار أموال المستثمرين فيها بناءً على أهداف استثمارية محددة بوضوح.
استثمار الصندوق المشترك عبر SIP
تجعل خطة الاستثمار المنهجية (SIP) للصناديق المشتركة من السهل الاستثمار بطريقة منضبطة. يشبه خيار SIP فتح إيداع متكرر (RD) مع أحد البنوك ، سيقوم SIP الخاص بك بخصم مبلغ ثابت من البنك الذي تتعامل معه على فترات زمنية محددة - عادةً كل شهر.
هناك فرق رئيسي. يدفع RD فائدة ثابتة على استثمارك. ومع ذلك ، فإن العوائد من صندوق الاستثمار المشترك الخاص بك SIP تعتمد على صافي قيمة الأصول (NAV) لنظام الصناديق المشتركة، يمثل صافي قيمة الأصول القيمة السوقية الحالية للأوراق المالية الأساسية ، وهو يتقلب يوميًا.
وعندما تقرر الاستثمار في الصناديق المشتركة عليك أن تدرك في البداية بعض المصطلحات المهمة
صافي قيمة الأصول:
تعتمد التكلفة الإجمالية للصندوق المشترك على السعر لكل وحدة صندوق ، والذي يُعرف باسم صافي قيمة الأصول (NAV)، يساعدك NAV على فهم كيفية أداء مخطط صندوق استثمار مشترك معين، تستثمر الصناديق المشتركة في سوق الأوراق المالية وتتغير القيمة السوقية للأوراق المالية كل يوم لذلك، يتغير صافي قيمة الأصول للمخطط أيضًا كل يوم.
الأصول الخاضعة للإدارة (AUM):
تشتري الصناديق المشتركة الأصول باستخدام الأموال التي تجمعها من المستثمرين. تشمل هذه الأصول الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى. تسمى القيمة الإجمالية لجميع الأصول التي يشتريها الصندوق المشترك الأصول الخاضعة للإدارة (AUM).
مديري الصناديق:
هؤلاء هم خبراء يتمتعون بإمكانية الوصول في الوقت الفعلي إلى معلومات السوق المهمة، يقوم مديرو الصناديق بتنفيذ الصفقات على أكبر نطاق وأكثرها فعالية من حيث التكلفة. هؤلاء المديرون هم متخصصون في مجال الاستثمار بدوام كامل وعالي المستوى. إنهم يراقبون الشركات التي استثمرت فيها الصناديق المشتركة التي يديرونها.
هدف الاستثمار:
يستثمر المستثمرون في الأدوات المالية لتحقيق هدف معين، قد يكون هذا لزيادة الثروة ، أو تجميع الأموال ، أو ببساطة لحماية الأموال من التضخم. وإن كل صندوق مشترك له هدف يهدف إلى تحقيقه نيابة عن المستثمرين. يمكن أن يكون هذا الهدف أو الهدف الاستثماري للصندوق المشترك هو زيادة رأس المال - الأرباح - على المدى الطويل ، أو توزيع الدخل الثابت العادي كأرباح.
يستثمر المستثمرون في الأدوات المالية لتحقيق هدف معين، قد يكون هذا لزيادة الثروة ، أو تجميع الأموال ، أو ببساطة لحماية الأموال من التضخم
أنا أتفهّم جدًا الأغارض التي ذكرتيها أولًا للاستثمار، والتي من أبرزها فكرة أن نضخّم ثروتنا أو ندر على ممتلكاتنا الخاصة المزيد من الربح. لكن ما هو السر وراء ان نحمي أموالنا من التضخم؟ لأنني لا أفهم هذه الجزئية. هل تعنين بذلك أنني نحمي الأموال من فارق العملة الذي يفقدها قيمتها إذا لم تدخل في الاستثمار؟ أم أن الأمر تقصدين به وضع معيّن في دول معيّنة كظروف اقتصادية خاصة؟
مبدئيًا فالاستثمار هو أحد الطرق المهمة لتنمية رأس المال والحفاظ على قيمة جيدة لأموالنا بدون أن تقل مع الزمن. ولكن ككل شيء يعطي نجاحًا في الحياة فهو يحتوي على نسبة من المخاطرة واحتمالية كبيرة للخسارة بدل الربح.
صناديق الاستثمار تحاول أن تقلل من هذه النسبة وتوازن بينها وبين الربح بطريقة جيدة. وهي تفعل ذلك عن طريق توفير مجموعة أكبر من الفرص لك. فبدلًا من شراء سهم والمضاربة عليه بما تملك قد يصيب أو يخيب ذلك فإنك تدفع للانتماء لأحد الصناديق الاستثمارية حيث يجتمع العديد من المسثمرين معًا بهدف مشترك ثم تستثمر أموالهم في فئات مختلفة ومجالات مختلفة.
مع الحفاظ بالطبع على حق كل شخص في أسهمه. وهذه الطريقة بها العديد من المميزات
لتحقيق الإستفادة المرجوة من الأمر هناك عدة نقاط يجب مراجعتها:
أولًا أن يكون الهدف الإستثماري على المدى البعيد وأتحدث هنا عن سنوات وليست أيامًا أو شهورًا لأن الربح يزيد وينخفض كل يوم ولكن النجاح مضمون على المدى البعيد لذلك فهو استثمار طويل المدى ويجب أن يكون كذلك.
والنقطة الثانية هي أن تندمج في صناديق استثمارية في تجارات تفهم بها أو تثق بها مع مراعاة التنويع بالطبع فمثلًا بدلًا من شراء الذهب بشكله الخالص يمكنك الاستثمار في مجموعة من الشركات التي تقوم بهذا العمل بنفسها حيث تشتري الذهب وتعطيك نسبة الأرباح بدون مشاكل الوسطاء.
النقطة الثالثة أن تتعلم الاستثمار بالتجربة وفي أغلب تطبيقات الاستثمار توجد خاصية افتراضية تجعلك تجرب الاستثمار بمجموعة من المال الإفتراضي حتى تكتسب الخبرة اللازمة وتعرف المخاطر قبل تطبيق نقودك الحقيقية.
وفقًا لمقالة جيمس تشين فصناديق الاستثمار تعني عرض لرأس المال لمجموعة من المستثمرين الذين يستخدمون بشكل جماعي لشراء الأوراق المالية في حين أن كل مستثمر يحتفظ بملكية أسهمه الخاصة، وله الحق الكامل في التحكم فيها.
وتنقسم صناديق الاستثمار إلى:
1- الصناديق المشتركة
2- الصناديق المتداولة في البورصة
3- صناديق أسواق المال
4- صناديق التحوط
1- الصناديق المشتركة
تنتمي غالبية أصول صناديق الاستثمار إلى الصناديق المشتركة المفتوحة. تصدر هذه الصناديق أسهمًا جديدة حيث يضيف المستثمرون أموالًا إلى المجمع، وعادة ما يتم تسعير هذه الأموال مرة واحدة فقط في نهاية يوم التداول.
تتداول الصناديق المغلقة بشكل أكثر تشابهًا مع الأسهم من الصناديق المفتوحة؛ فالصناديق المغلقة هي صناديق استثمار مُدارة تصدر عددًا ثابتًا من الأسهم وتتداول في البورصة. بينما يتم حساب صافي قيمة الأصول (NAV) للصندوق ، يتم تداول الصندوق بناءً على عرض المستثمر وطلبه. لذلك ، يجوز للصندوق المغلق التداول بعلاوة أو بخصم من صافي قيمة الأصول الخاص به.
2- صناديق الاستثمار المتداولة
ظهرت الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) كبديل للصناديق المشتركة للمتداولين الذين يريدون مزيدًا من المرونة مع صناديق الاستثمار الخاصة بهم. على غرار الصناديق المغلقة ، يتم تداول صناديق الاستثمار المتداولة في البورصات ، ويتم تسعيرها وإتاحتها للتداول طوال يوم العمل، وتتمتع صناديق الاستثمار المتداولة (ETF) في كثير من الأحيان بميزة إضافية تتمثل في نسب نفقات أقل بقليل من الصناديق المشتركة التي تتساوى معها.
3- صناديق أسواق المال
صناديق سوق المال هي نوع من صناديق الدخل الثابت والتي تستثمر أصولها في سندات الدين أو المرابحة والتي تتميز بفترات استحقاق قصيرة الأجل وبحد أدنى من مخاطر الائتمان
4- صناديق التحوط
صندوق التحوط هو نوع استثمار يختلف عن الصناديق المشتركة أو صناديق الاستثمار المتداولة؛ فهو صندوق مُدار بشكل نشط ومتاح للمستثمرين المعتمدين. يواجه صندوق التحوط لوائح فيدرالية أقل وبالتالي فهو قادر على الاستثمار في مجموعة متنوعة من فئات الأصول باستخدام مجموعة واسعة من الاستراتيجيات.
تميل صناديق التحوط أيضًا إلى الاستثمار في الأصول ذات المخاطر العالية بالإضافة إلى الأسهم والسندات وصناديق الاستثمار المتداولة والسلع والأصول البديلة. وتشمل هذه المشتقات مثل العقود الآجلة والخيارات التي يمكن شراؤها أيضًا برافعة مالية أو بأموال مقترضة.
إضافةً إلى ما ذكره الأصدقاء الحسوبيون، يمكننا أن نضع خارطة مصغّرة لمختلف المعايير الواجب علينا الاطلاع عليها ومراعاتها عند العمل على اختيار أي صندوق استثماري، والتي من أهمها التالي:
ويسعدني إضافة المزيد لهذه القائمة من أهم ما يساعدنا على اختيار الصناديق الاستثمارية المناسبة لنا.
بكل بساطة يمكننا أن نعرف صندوق الإستثمار بأنه هو الصندوق الذي يتكون من مساهمات من الكثير من المستثمرين الذين يتم تجميع رؤوس أموالهم للاستثمار في مجموعة من الشركات التي تتوافق مع معايير الصندوق وملف المخاطر، ويجوز للصندوق شراء مجموعة من الأصول، مثل الأسهم أو السندات أو الممتلكات.
ويحقق لك الاستثمار الجماعي مع مستثمرين آخرين الوصول لمزيد من الفرص، هذا يعني أيضًا أنك لست مضطرًا لإدارة قراراتك الاستثمارية بنشاط يوميًا، حيث سيقرر الصندوق مكان استثمار الأموال.
وبكل تأكيد بإمكاننا تحقيق الفائدة من خلال صندوق الإسثمار، حيثن أن فوائد استخدام صناديق الاستثمار تتلخص في الآتي:
سوف يستثمر الصندوق في مجموعة من الشركات ويمكن من خلتل ذلكذ أن يخلق تنويعًا داخل محفظتك الاستثمارية. وهذا يضمن لك توازن تأثير الانكماش في صناعات أو مجالات معينة من خلال المكاسب التي تحققت في مجالات أخرى. ويحد من التقلبات الحادة
التنويع خلال هذا الصندوق فعال خاصة إن كنت تستثمر مبالغ صغيرة. من خلال تجميع أموالك ، يمكنك الاستثمار في عدد أكبر من الشركات.
قد يستغرق اختيار الاستثمارات الفردية وقتًا طويلاً وقد يتطلب الكثير من البحث والمجهود مما قد ينغص عليك راحتك. فصندوق الاستثمار يسهل هليك المهمة حيث أنه يمكنك تحديد الصندوق المناسب لك ثم اتباع نهج عدم التدخل، حيث لن تحتاج إلى تحديد مكان الاستثمار أو سحب الأموال منه.
فقد يسهل صندوق الإستثمار عليك التركيز على إستراتيجيتك الاستثمارية الشاملة وتجنب ردود الفعل السريعة.
صناديق الاستثمار :- عبارة عن تجمع لرأس المال والذي يقوم فيه عدد من المستثمرين بالدفع فيه ، وبالتالي فهو يستخدم للاستثمار الجماعي في الأسهم والسندات والذي يمكن أن يصل عدد هذه المجموعات إلى مئات أو حتى آلاف المستثمرين.
وهناك نوعان من صناديق الاستثمار :-
صندوق الاستثمار المفتوح
صندوق الاستثمار المغلق.
في الصندوق الإستثماري ، كل مستثمر يمتلك كل أسهمه الفردية ولكن ليس له أي تأثير على مكان استثمار الأموال في الصندوق ، ويعود هذا إلى مدير الاستثمار ، والذي بدوره يقرر الأصول التي يجب شراؤها أو بيعها ، وكم ومتى.
يقرر المستثمرون الدخول في صندوق استثمار بناءً على هدف الصندوق وعادةً ما تكون الصناديق المفتوحة الأكثر استخدامًا لدى المستثمرين.
و يمكن للصناديق المفتوحة إصدار الأسهم واستردادها في أي وقت لتلبية طلب المستثمرين. ويمكنهم أيضًا شراء الأسهم أو بيعها مباشرة من الصندوق.
وهذا على عكس الصناديق المغلقة والتي تصدر عددًا ثابتًا من الأسهم لا يمكن شراؤها أو بيعها إلا في السوق.
كيف يمكننا الاستثمار في صناديق الاستثمار؟
بعض شركات إدارة الأموال المعروفة مثل Vanguard و AQR Capital Management و Fidelity.تقوم بتوظيف مديري الصناديق لاتخاذ القرارات المهمة بشأن ما تستثمر فيه ، حتى لا تضطر إلى ذلك.
وتتمثل مهمة أقسام التسويق في إقناع الأشخاص بالاستثمار في أموالهم.
ويعد الاتصال بقسم تسويق الشركات أحد خيارات الاستثمار في الصندوق.
والخيار الآخر هو استخدام “سوبر ماركت الصناديق”.
وعن صندوق سوبر ماركت؟
فهو غالبًا ما يكون طريقة أرخص وأكثر ملاءمة للاستثمار في الصندوق.
وفيه توفر محلات السوبر ماركت التابعة للصندوق منصة استثمارية لمستخدميها.
حيث تتيح منصات الاستثمار له تصفح مجموعة متنوعة من صناديق الاستثمار.
ومن أمثلة بعض محلات السوبر ماركت الشهيرة للصناديق الاستثمارية تشمل Hargreaves و BestInvest و AJ Bell Youinvest.
لكن ، قبل الاستثمار في الصندوق ، يجب عليك أولاً الإلمام والمعرفة بالمكاسب التي يمكنك تحقيقها من مكاسب ومخاطرة.
وقبل تحديد أنواع صناديق الاستثمار الأنسب والافضل لك فيجب أن تحدد ما يلي :-
الاحتياجات المالية
أهداف الاستثمار
تحمل المخاطر
ومن أمثلة الصناديق :-
* 1.الصناديق المشتركة في سوق المال
2.صناديق الدخل الثابت
3.صناديق الأسهم
4.الصناديق الاستثمارية المتوازنة
5.صناديق المؤشرات
6.الصناديق المتخصصة
7.صندوق الصناديق الاستثمارية FOF
كل منا يبحث عن فرصة لتنمية أمواله واستثمارها في نطاقات تكفل له ربحية معقولة
في نظري صناديق الاستثمار والتي تعتمد على المشاركة بين المستثمرين جنبا إلى جنب من خلال تجميع رؤس أموال واستثمارها في مجالات معينة قد تكون الخيار الأسوء..
الصناديق الاستثمارية دعت لها الحاجة من خلال منح الفرص للأشخاص أصحاب الاموال البسيطة او الكبيرة وفق استراتيجيات محددة والكثير منا يغفل قراءة السياسات والأحكام الخاصة بالصندوق مثل لو أردت شراء عقار سيكون من الصعب علي الشراء بشكل فردي وهنا يمكنني التشارك مع عدة أشخاص من أجل شراء العقار ومعاودة بيعه ..
وهناك أنواع للصناديق العقارية وهناك صناديق مختصة بالسلع وأخرى تستثمر بالأسهم النمو، أسهم الدخل ، اسهم مرنة .. فالتقسيمات كثيرة تعتمد على الأصل أو الاستراتيجية المستهدفة ..
مزاياها: تعتبر مدخل لاستثمارات واسعة بحيث يمكنني اختيار الصندوق الذي أود الدخول فيه فإذا كان مفتوحا يمكنني الدخول والخروج في اي وقت بينما لو كان مغلق فلا يمكنني الخروج إلا في الوقت المحدد.
الشفافية عالية وعليها مراقبة من أسواق المال.
التكلفة المعقولة للصناديق بحيث قد أتمكن من الاستثمار في صندوق بينما لا يمكنني ذلك في الاستثمار بشكل منفرد.
ولكن كل ذلك من وجهة نظري لا يجعل الصندوق الاستثماري فرصة جيدة لأن الربح ليس منطقي في الصناديق فربما تجد السوق يربح بينما الصندوق المختار هو خاسر وقد يكون تاريخه السابق رابح وبالتالي ليس دائما يمكننا توقع سير الصندوق وتوقع نتائجه..
فلو أردت أن استثمر مالي علي أن ابحث عن مديري الصناديق قبل الصندوق لأن هناك مديرو صناديق ناجحين ومديرو صناديق فاشلين وفي مجال الصناديق المدير يلعب دورا مهما .
لن أضع كل أموالي في صندوق واحد لأن التنوع سيجعلني أحدى بفرص أفضل من وجهة نظري
في الوقت الحالي تحتل صناديق الاستثمار مكانة جد مهمة في أسواق رأس المال وزيادة رؤوس الأموال عن طريق بيع للاسهم او ما تسمى بالوحدات، وبذلك تساهم بطريقة غير مباشرة في رفع من إقتصاد البلاد لكن شرط أن يديرها أشخاص متخصصين في سوق المالي.
وببساطة يمكن القول بأن برنامج تمويلي استثماريّ يشترك في تمويله مجموعة من المُساهمين الذين يتاجرون في مُمتلكات مُتنوعة، توفر هذه الصناديق إجراءات البيع والشراء لشهادات الاستئجار، صناديق الاستثمار للمستثمرين من خلال شراء السندات التشاركية في صناديق الاستثمار، وقد نجد بان الغرض الأساسي من هذه الصناديق هو توفير إيرادات مرتفعة من خلال هيكل المحفظة المالية.
وقد نجد بأن صناديق الاستثمار انواع:
وتختلف صناديق الاستثمار المستدام عن الصناديق التقليدية لأنها ترتكز على هدف يتعلق بالاستدامة ويركز تركيزا تاما على بيئة و كيفية التخلص من الأثار السلبية على المناخ مع السعي في الوقت ذاته إلى تحقيق عائدات مالية.
من مميزات هذه الصناديق:
لكن أبرز عيوب هذا الصندوق هما إثنين هما:
أما بالنسبة لكيفية الاستثمار فهذه الصناديق فيتوقف الأمر على:
*البحث عن نوع الصندوق المراد الاستثمار به، الدولة التي تتواجد بها أو التي تريد الإستثمار فيها ولكن لابد أن تكون لذيك بمعرفة للقوانين المنظمة لعمل هذه الصناديق من بلد لآخر.
*الدراية التامة بشروط الخاصة بالصندوق.
وبعد الاحاطة بالمعرفة التامة حينها يمكن أن تنخرط في الصندوق المختار مع شراء حزمة من الأوراق المالية (مثل الأسهم) وبذلك تصبح شريكا في محفظة استثمارية، كما يمكن البدء باستثمار بمبالغ متواضعة للغاية في بعض الصناديق.
التعليقات